一個裁縫和一個金匠一起外出旅行。一天傍晚太陽下山后，他們聽到遠處傳來了歌聲，而且聲音越來越清晰。樂聲很怪但又如此悅耳，以致他們忘記了疲勞，趕緊向前走去。月亮升起時，他們走到了山頂，在那兒看到一大幫個子矮小的男男女女手拉手兒圍著圈，在盡情跳舞。

　　他們唱的歌非常動聽，剛才兩人聽到的就是這歌聲。在那些人中間坐著一位長者，他比其他人都要高，身穿一件雜色外套，花白的胡子垂至胸前。那兩個人還站在那兒，滿臉驚訝地看著他們跳舞呢，老人示意他們加入，那些小人們也熱心地散開了一個口子。那個金匠背上有個瘤，就像所有的駝背一樣，他大膽地加入了跳舞者的圈子，而裁縫開始還有些害怕，想退縮，但他看到所有人都玩得那樣開心，便也鼓起勇氣加入了他們的行列。舞圈馬上又合攏了，小人們又繼續載歌載舞，歡樂無比。只見那位老者從腰間抽出把大刀，把刀磨得鋒利無比，既而把目光轉向了兩位陌生人。他們都嚇壞了，他倆還沒來得及思索，就見老人抓住了金匠，以迅雷不及掩耳之速把他的頭發和胡子給剃得個精光，裁縫同樣也未能逃脫此劫。等完事后，兩人又馬上感到恐懼蕩然無存了。因為老人友好地拍了拍他倆的肩膀，奇怪的是，他倆覺得是自愿地讓老人把頭發剃下來的，毫無反抗。他指了指堆在一邊的煤堆，示意他倆用煤渣填滿口袋，雖然他倆不知道這些東西對他們有什么用，二話沒說便照著老人說的去做了。接著他們就動身去找一間過夜的小屋，當他們到達山谷時，附近僧院的鐘聲剛剛響過十二點，人們都停止了歌唱。過了一會兒一切都結束了，這座山在月光下顯得幽寂而靜謐。

　　兩個旅行者找到一家小酒店，躺在了草墊床上，用大衣蓋住了身體，他們畢竟太累了，忘了把煤塊拿出來，沉重的負擔把他倆早早地壓醒了。他們把手伸進口袋，簡直不能相信自己的眼睛，袋里裝的不是煤塊，而是金子。更可喜的是，他倆的頭發、胡子變得又長又濃又密，和以前沒有什么兩樣了。